2007年正在演变成为台湾的财富管理年。国际机构纷纷大举扩张自己的私人银行和优先理财业务。

　　台湾的40多本土银行也将目标瞄准了财富管理。它们之中有许多在去年的现金和信用卡借款危机中蒙受了损失。

　　尽管竞争激烈，但银行和分析人士称，这里的市场空间足够让大家共同分享而有余。台湾富豪积累的财富仅次于日本和中国大陆，而中国大陆和日本的人口是台湾2300万人口的许多倍。

　　据波士顿咨询 (Boston Consulting)统计，在2005年，台湾拥有至少100万美元资产的家庭超过21万个，汇集的在岸和离岸资产总额达5850亿美元。

　　如果将富人(affluent)与大众富豪(mass affluent)——通常是国际银行优先理财服务的目标客户群——包括在内，这个数字甚至更加惊人。瑞银(UBS)估计，那些身家超过6万美元的人仅在去年就持有总额达4000亿美元的境内资产。

　　而且市场还在继续迅速扩大。麦肯锡(McKinsey)个人金融服务消费者调查部亚洲联席负责人肯尼•林(Kenny Lam)表示：“我们仍然预计未来的年增长率为12%。”肯尼•林是这家咨询公司最新亚洲个人金融服务调查报告的作者。

　　着眼于这些数字，台湾私人银行业务的市场领袖瑞银和法国巴黎银行(BNP Paribas)在台湾中南部开设了分行。瑞银台湾区财富管理负责人陈允懋(Dennis Chen)表示：“我们目前的市场份额只有1%到2%，但我们计划在2015年之前将市场份额提高到10%。花旗(Citi)、荷兰银行(ABN Amro)和渣打银行( Standard Chartered)都通过收购本土银行扩充了自己的网点。花旗和荷兰银行已经在台湾开展了私人银行业务，渣打银行也计划在不久后开展此类业务。

　　但银行人士称，虽然方方面面的扩张造成了市场竞争，但它们还远远不能满足需求。中国信托金控(Chinatrust)个人金融执行长尚瑞強(Oliver Shang)表示：“这项业务才刚刚起步。”

　　麦肯锡最新的调查报告发现，过去3年，台湾人对退休的担忧明显增加，增加幅度超过了其它所有的国家和地区。

　　这成为过去几年台湾人选择特定投资产品的强大推动力。据肯尼•林称，财富管理客户对结构型票据、共同基金和养老金产品的投资以每年25%的速度大幅增长。

　　法国巴黎银行台湾财富管理执行董事杜睿(Jean-Louis Tourne)表示：“台湾与亚太地区的其它市场明显不同。这里的客户非常成熟。他们有很强的风险承受能力，明显偏好共同基金，而不是直接证券经纪机构，同样，他们对于股票的偏好大于债券。”

　　他补充称，客户的成熟也体现在他们对银行的选择上。他表示：“他们会进行大量的比较甄别。”麦肯锡的数据显示，台湾的富人会同时选择3到4家银行为他们理财，远远超过亚太地区的平均水平，而高净值个人选择的银行甚至更多。

　　市场参与者目前仍难以满足这些挑剔顾客的需求。肯尼•林表示，麦肯锡最新的调查发现，台湾的财富管理客户想得到更多建议，他们感到，银行提供的服务不是总能满足他们的需要。

　　肯尼•林表示：“到目前为止，每家机构都在通过提供额外的好处来争夺客户。但一回到如何安排客户资金的问题上，客户依然面对的是那个只管推销产品的年轻客户关系经理。”

　　由于外资私人银行网点将注意力集中在高端市场，这成为一个更令本土机构担忧的问题。尚瑞強表示：“外国人可以收取管理费，但我们只能依靠交易费用。”

　　不过，除了在岸业务外，银行人士的脑海中还有另一块市场：台湾人持有的海外资产。

　　财富经理表示，台湾的富人将大约40%的资产用于离岸投资。肯尼•林表示，在私人银行的高端客户中，这一比例上升至60%。

　　但是，台湾还有一群富有的个人，他们所有的收入本来就来自离岸地区——在中国大陆的台湾投资者。

　　1500亿美元的直接投资意味着，台湾是大陆最大的外商直接投资来源之一。

　　尚瑞強表示：“我们保守地估计，至少有一两百万台湾企业家住在大陆，而他们在大陆的收入存到了香港。”

　　“虽然目前在岸业务占我们财富管理业务的95%，但随着我们深入离岸市场，这种局面也许很快就会改变。”

　　中国信托金控今年6月开始在香港开展财富管理业务，并期待这一业务在两年内能占据业务总额的15%。

　　外资银行人士也想瞄准这笔财富，但发现这样做具有很大的挑战性。麦肯锡发现，这个群体比在岸投资者更加精明，而且希望高度保密。